本文說的證券交易指的是在交易所裏的證券交易。一般的，在交易所交易需要有交易資格，也就是交易席位，只有機構纔有資格獲取交易席位，這個是需要向交易所申請併購買的。普通投資者是通過在證券公司開戶，這樣就可以自動獲得證券公司提供的交易資格，從而實現交易。一般有些對速度要求高的機構投資者，會向交易所申請購買獨有的交易席位，直連交易所，無需通過證券公司第三方，從而實現更高的交易速度。
交易是需要手續費的，交易所對於手續費的收取是分級收取的，即交易所向證券公司收取，證券公司向普通投資者收取。交易所收取的手續費標準是對全市場所有的投資者統一的，有一個基本的結算參數會在官網上公佈出來，證券公司則會根據交易所的標準，在此基礎上加收一定程度的手續費，以作爲證券公司自己的留存收入。當然，除了加收的手續費，證券公司按照交易所標準收取的手續費也並不是全數上交給交易所，一般的，交易所會返還30%比例左右的手續費給證券公司，作爲返傭，這是屬於證券公司的收入。因此，證券公司在手續費方面的收入，除了加收的手續費，還有交易所的返傭。此外，因爲手續費根本上是交易者提供的，因此對於交易量足夠多的大戶來說，其有這樣的資格和能力跟證券公司談判，從而取得一個比普通交易者更優惠的手續費率。一般優惠個20%-25%，也就是說證券公司會在交易所返換的30%左右的手續費裏面，再取出70%-80%左右的部分作爲返傭返還給交易者。當然這個比例不是固定的，這會根據交易者類型來決定，比如對於做市策略的交易者來說，其交易量一般很大，而且其也給市場提供了流動性，對於這樣的交易者，證券公司和交易所都是會給予更多的返傭的。
本文所講的計算手續費是針對市場的應收手續費，即根據交易所官網公佈的結算參數來計算，對於額外的證券公司加收的計算方式，由於可能不同證券公司加收的方式並不一樣，本文不對此做說明，但是計算方式類似，只要掌握了交易所手續費的計算，那麼對於證券公司加收後的手續費，只要知道加收方式即可簡單算得。
具體的每筆交易手續費的計算不同的品種是不一樣的，這裏的不一樣不僅僅在於費率的不一樣，還在於計費方式的不一樣。比如，不管是商品期貨還是金融期貨，有些品種是根據成交額*費率來計費的，有的品種則是根據成交量計費的。對此，可以把手續費的計算綜合到一個公式裏：
每筆交易手續費=成交額*手續費率ByMoney+成交量*手續費率ByVolume
上面這個公式中，對於每個品種，其只會按一種方式收取，要麼按成交額，要麼按成交量。所以，手續費ByMoney和手續費率ByVolume兩者有一個肯定是爲0的。比如如果是按照成交額計費的話，那麼手續費率ByMoney不爲0，手續費率ByVolume爲0.
目前爲止，計算每筆交易手續費的思路還是很直接和簡單的。接下來會進入有點複雜的部分，即對於期貨交易來說，有一個平倉的概念，由於交易所對不同品種的鼓勵政策不一樣，其對不同品種的平倉中的平今和平倉（這裏平倉指的是非平今，後文遵循此說法）收取的費率標準是會不一樣的。比如，對於一個品種，如果交易所不想讓該品種的投機交易太活躍，想抑制投機交易，那麼相對於平倉，交易所一般會收取更高的平今手續費，即該品種的平今和平倉的收費標準是不一樣的；而如果交易所希望活躍某個品種的交易，增加某個品種的流動性，那麼就會鼓勵該品種的投機交易，就會通過降低平今手續費，甚至免收平今手續費。這就意味着，我們要計算一筆交易的手續費，不僅僅要判斷該品種是按成交額計費還是按照成交量計費的，還需要判斷該筆交易是開倉還是平倉，如果是平倉，那麼其平掉的頭寸是今天開倉的還是非今天開倉的，這些確定之後才能根據相應的費率來計算最終這筆交易的應收手續費。
對於計費方式和費率，這個是直接可以在官網的結算參數裏面查看的；對於開平倉方向，這個是直接可以在每條的交易記錄裏面相應的字段可以獲取的；複雜的部分在於對於平今平倉的判斷，因爲一個交易者的倉位是動態變化的，儘管有些交易所允許交易者發出上平今還是平倉的指令，但是其實際平掉的頭寸還是需要根據其倉位來判斷，比如儘管一個交易者指定平倉，但是由於其頭寸裏面只有今天開倉的頭寸了，所以其實際平掉的是今天的倉位，因此計費是按照平今的費率計算的；一般開說，交易所是按照先開先平的原則來平倉的，當然具體的還是需要去交易所的交易細則裏面去確認。不管怎麼樣，對於平倉的判斷，需要根據交易的動態倉位來判斷其實際平掉的倉位是今天的還是之前的，這就需要動態的根據交易者的倉位變化來判斷，這是相比於判斷其他因素來說較爲複雜的部分，也是計算手續費時需要特別注意的部分。
最後講一下結算參數的呈現。不同交易所對於結算參數的呈現也是不一樣的，不一樣的地方主要在於對開倉平倉以及平今的費率的呈現方式上。對於中金所、上期所和上海國際能源交易中心，其有交易手續費和平今折扣率這兩欄，這裏的交易手續費表示開倉和平倉手續費，平倉指的是非平今的，對於平今手續費的計算，需要用交易手續費乘以平今折扣率；對於鄭商所，其有交易手續費和平今手續費，且都是按照成交量來計費的；對於大商所，其有開倉、平倉、短線開倉、短線平倉四欄，其中，開倉、平倉指的是非平今的，而短線開倉、短線平倉指的是今天就被平掉的開倉頭寸和平今交易，這裏有點拗口，原因在於，對於今天新開的倉位，在這筆開倉交易發生時，我們並不知道這個新開的倉位是今天就會被平掉還是今天過後被平，只有今天收盤之後我們才知道這個信息，因此如果我們是實時計算每筆交易手續費的話，那麼這種呈現方式看似並沒有什麼意義；但是其價值在於，其向我們提供了一個信息，就是無論是短線還是非短線，開倉手續費和平倉手續費應該是一樣的，也就是說，對於我們看到的平今和平倉手續費的不同，其不僅僅針對平倉，也針對開倉，即短線開倉和非短線開倉的手續費也是不一樣的。所以本質上，手續費的區別收費僅僅針對的是長短線，對於開平倉都是一樣的，並沒有區別對待。
但是我們看到的收費標準中，往往是針對平倉和平今做了區分，對開倉和短線開倉並沒有區分（除了大商所），這是爲什麼呢？實際上，這只是同一種原則下，不同的呈現方式而已，比如，對於大商所的更細緻的呈現，其不僅對平倉的長短線做了區分，同時也對開倉的長短線做了區分，這顯然遵守的開平倉手續費一致的原則，但是其是可以等價轉化爲和其他交易所一樣的呈現方式的。舉個例子，對於20190628這天，eg1907合約的結算參數爲：開倉和平倉都是4元/手，而短線開平倉的手續費則都是2元/手，等價的轉化爲交易手續費和平今折扣率的呈現方式：交易手續費爲4元/手，平今折扣率爲0，即對於開倉，一律收取4元/手，而對於平倉，如果非平今，也收4元/手，而對於平今則免收手續費；這裏轉化的邏輯在於，對於短線開倉，我們也按4元/手收取，如果後面這個倉位被平，那麼免收手續費，故這樣一開一平共收取4元/手，和短線開平的2+2得到的結果是一樣的；而如果這個倉位今天沒有被平，那麼其就是非短線了，那麼按4元/手收取也是正確的，所以兩種計算方式最後得到的當天的總的手續費是一樣的，這也是爲什麼鄭商所官網上的結算參數欄後面有“平今倉手續費（如減半,平今手續費爲零；如不減半，顯示平今手續費）”這句說明，其實際上呈現的結算參數也是經過這種換算後得到的。後面這種呈現方式看起來，對於短線交易，平倉和開倉收費不一樣的，這看似不應該如此，因爲開倉和平倉沒理由要區別對待，但實際上，我們知道這是轉化後得到的呈現方式，只是爲了計算上的方便，更本質的呈現方式應該就是大商所的呈現方式，因爲這種呈現方式告知了我們更本質的邏輯是一致的。但是對於計算手續費，這兩種呈現方式都是可以的，因爲計算出來的手續費都是一致的。但最後需要說明的一點是，這兩種計算方式只是最後得到的一天的總的手續費結果是一致的，但是對於單筆的交易的手續費可能會不一樣，正如我們之前所說的，由於大商所的呈現方式無法進行實時計算，因爲我們只能在當天收盤後才知道哪些纔是短線開倉，所以按這種方式無法在盤中實時計算單筆交易的手續費，只能用轉化後的結算參數來實時計算每筆交易的手續費，而這也是實際中採用的計算方式。雖然對單筆交易的手續費有誤差，但是一天的總的結果是一致的。