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一、靜態CoVaR模型介紹
二、資料簡介
實現對相關期刊論文進行論文重現,解決實證分析中的技術操作問題。裏面包含了每一步詳細的步驟,可以方便的利用這個手冊解決大部分利用分位數迴歸計算靜態CoVaR的論文的模型實現問題。即從數據下載到模型實現一整條操作步驟。
關鍵詞:【分位數迴歸】【CoVaR】
資料見原文鏈接,部分代碼示例,獲取統計值
'首先對數據進行描述性統計分析
group g v* '將各收益率序列名v開頭合成一個組g
g.add s '添加收益率序列s到g組
g.stats '獲取各個收益率序列的統計值
三、解決的問題
① 實現從最初錄入數據到最後完成
② 利用分位數迴歸的方法建立模型和處理數據
③ 計算VaR、CoVaR、ΔCoVaR、%ΔCoVaR
四、案例背景
摘要:全球金融危機讓人們意識到具有系統重要性的金融機構會通過風險溢出效應對其他金融機構進行風險傳染,並在整個金融體系內不斷傳播和擴散,由此風險溢出效應開始作爲評估系統重要性銀行的重要因素。有鑑於此,本案例採用中國上市銀行的數據並運用CoVaR方法,對我國上市銀行的風險溢出進行評估分析。其研究結果可以爲我國系統重要性銀行的評估和監管提供參考。
關鍵詞:系統重要性銀行;風險溢出;CoVaR方法;分位數迴歸
五、操作結果
參考文獻
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