“錢三篇”後續之中國利率

(本文內容整理自我在鴻學金信贏在青年-工薪青年投資理財培訓中所講的部分內容，希望能給廣大的工薪青年白領們在規劃及解決人生財富問題時提供一定的參考意見！)

　　下面我們來看看中國官方也就中央銀行定的利率情況，首先是存款利率，也就是我們把錢存銀行，其實也就是銀行借我們錢所要支付的利率。活期爲0.35%，一萬元錢存銀行活期一年有35塊錢利息，基本可以忽略不記，一年定期的存款利率爲1.75%。再來看一看央行定的貸款利率，就是我們借銀行錢的利率，最低的爲4.6%，1年到三年的貸款利率爲5%。

　　一年期的貸款及存款利率相差近3%，看起來利差只有3%，似乎不算太高啊?但這只是表面現象。由於大多數人在銀行的存款都是活期的，因此銀行借企業及居民錢的成本非常低，綜合下來只有1%的樣子，中國目前對銀行存款利率是處於半管制狀態的，還沒有完全放開，規定了上浮的上限，上浮50%就到頂了。但對於貸款利率來說，所公佈的基準貸款利率基本上就是最低利率了(能打折的情況非常少)，而對於貸款上浮的上限是比較放開的，比如可以上浮2-3倍，理論上不超過4倍都可以。實際企業及居民從銀行借錢的時候，支出的利息要比基準貸款利率高很多，如果按0.5到1倍算，一年期的貸款利率就是8-10%左右了。
　　存款利率綜合爲1%，貸款利率爲8%，利差就是7%了，這樣看的話就是比較高的了。這只是對於能貸到款的企業及居民，還有很多貸不了款，通過其它各種渠道拿資金，利率要遠遠高於銀行貸款的利率。
　　在民間借貸領域，只要月息不超過2分，年化利率不高過24%的利率都是受法律保護的。但實際上這兩年經濟下滑，企業資金緊張，企業或個人要貸到資金的成本非常高，特別是很多做傳統行業的，比如在二線城市搞房地產或者基建工程的，借款成本月息過2分的多的是，有的達到3分，4分甚至5分都有，這就是所謂的高利貸，非常觸目驚心。

　　我們來看看從1990年以來我國一年期存款利率曲線，可以看到曾經存款利率也是比較高的，後也一直下降，維護在4%以下，直到最近降息到達2%。

　　我們在看看同期的貸款利率變動情況，貸款利率也是走下降通道，但下降的幅度並沒有存款利率多。當然前面說了實際上貸款利率允許的浮度是比較大的，更何況還有很多拿不到貸款的情況，拿不到貸款的企業要走後門通過關係去拿貸款，加上佣金及灰色的支出，最終獲得貸款利率(成本)實際上遠遠高於國家規定的基準貸款利率。

　　當然，也有同學會覺得我說得不對，因爲大家買房子拿到貸款的利率其實是比較低的，曾經銀行還給貸款買房的人在基準利率上打折。確實是這樣的，銀行爲什麼給大家低利率貸款買房，這是另外一個話題，我們將在後面關於講房價的一章中進行詳細的講解分析。

　　本文作者 蔡世友 (作者微薄：http://weibo.com/caishiyou　私人微信號:caishiyou)，EasyJF開源團隊創始人，曾經是一枚程序猿，IT技術講師，現在互聯網金融創業，任鴻學金信CEO，專注教育培訓行業互聯網金融服務。歡迎大家轉載，轉載請務必註明作者信息。